在上一期的文章中,我们曾对面向消费者,且已经发展到相对成熟阶段的金融科技以及相关公司进行了介绍,其中包括支付、借贷、保险和财富管理方向。在这当中,出现了许多切切实实能让老百姓体会到福利的金融科技产品:能够使消费者“先消费、后付款”的支付工具Afterpay(ASX:AFY);能为海外人士解决房贷问题,并能达成低于4%利息协议的房贷平台Hashching;低成本、自动化的为投资者配备最佳投资组合的财务规划平台Investfit等等。(点击查看详情)
然而,金融科技的“神通”远不止如此。它们在创造新的业务模式、应用、流程或产品的同时,也对金融市场、金融机构的提供服务的方式造成重大影响。
根据《华尔街见闻》报道,到2025年,人工智能(AI)为金融行业产生的增值将达到每年 340 亿到 430 亿美金,蕴藏机会巨大;金融行业或将率先成为对AI进行大规模商业化应用的行业之一。
这样的预测是有据可循的。彭博社曾在2月初报道:在华尔街,股票交易员、银行经理们的工作正逐渐被机器们取代;曾经雇佣600名交易员的高盛纽约交易柜台今天只剩两人。如果说,股市整体是一项负和博弈,而20%的人正在赚其余80%参与者所亏的钱,那么人工智能的加入恐怕又让那20%的赢家队伍壮大了不少。
与交易员不同的是,机器交易不掺杂个人的情绪因素;与普通的高频交易算法不同的是,人工智能除了针对过去交易进行技术分析外,还能即时吸取最新的数据,从而提升模型的准确性。对冲基金数据服务公司Eurekahedge追踪了23家使用人工智能技术的对冲基金,结果发现,人工智能的表现要优于人类。这也意味着,在人工智能的冲击下,平均年薪高达50万美元的交易员行业将受到挑战,而跟风炒股的“韭菜”们翻身的可能性也就更小了。
削减高薪交易员人数将大大节省公司的运营成本。跟踪金融行业走向的英国公司Coalition表示,当下将近45%的交易都通过电子渠道完成。裁员压力下处理日常运作事物的职员首当其冲,但面对来自机器的竞争,许多高薪人士都将饭碗不保。在高盛裁员消息发布后,该股收盘价突破了10年记录;现在已经创下了252.71美元的新高。
很直观的,数据分析能帮助人工智能多赚钱,但在看不见的地方,数据分析也在悄悄的改写金融行业、甚至整个社会的发展形态。
金融数据分析方面,Zetaris、Data Republic、Avoka、 iDats、 Quantium等均是该行业的佼佼者。它们可以将“非敏感”数据可以成为“敏感”交易的先行指标,如结合Corelogic的房产销售状况,根据投资者信心和市场信心预测未来市场的价格变化,从而优化投资决定;也可以基于互联网电商交易大数据,来预期一个行业未来盈利状况和繁荣程度,作为实业发展或证券投资的有力参考;甚至可以帮助客户构建网站和手机应用,根据客户操作状况来反思展现形式和产品本身的问题。
业内人士称,区块链目前的发展状态,与互联网初期局域网的建设非常类似。如果这一概念得到了广泛实用,那么传统的集中交易结构将不复存在。消费者将不再依赖银行、交易所交易平台、能源公司等第三方中介机构,未来的交易将在产能者与终端客户之间点对点实现。这样一来,以往的许多手动工作任务将正通过智能合约进行自动完成,意味着交易系统的成本都将降低,交易流程也将得到加速。另一方面,去中介化将削弱许多行业的寡头垄断能力,意味着个人消费者在整个市场中的话语权也将得到提升。
目前看来,区块链在金融行业已经得到了一些实践。在澳洲,联邦银行(CBA)、麦格理银行(MGQ)、国民银行(NAB)、西太平洋银行(WBC)均是R3 CEV的成员,旨在帮助银行了解区块链和开发协议,以供未来普及使用。而联邦银行更在“智能合同”的实践上领先一步,表示已成功使用该技术执行发票融资文件和信用证,成功与其他14个全球银行进行融资国际交易。该银行表示,在过去一年中,已经完成了25个区块链相关实验,并认为区块链将在贸易融资产业中发挥极大作用。目前银行还有3个项目是与全球银行和出口客户合作。未来还将对更多的实物贸易进行实验,完善区块链的智能合约用途。
对于金融服务行业而言,全球市场不断变革是其特征之一。金融科技时代的来临表面上加剧了这种变革的步伐,但同时也为市场参与者、客户和服务供应商创造了大量机会。
金融科技的发展既可以提高社会效率、对目前人才流向进行重新分配;也可以提高金融体系内部的工作效率,降低运营成本;同时是一个回报空间极大的投资方向。因此,该行业的发展支持来源于政府、行业内部和投资机构的三个方面。通过政府提供扶持资金、减免税收,风投、私募等私人基金积极参与投资,金融行业以审查的眼光进行筛选和并购,三者为金融科技打下了稳固的发展根基。